Ежедневный обзор. 7 февраля 2020
В ЦЕНТРЕ ВНИМАНИЯ:
Коронавирус
Вербальные интервенции НБК
Встреча технических экспертов ОПЕК+
Статистика по рынку труда в США
Заседание Центрального Банка России
В МИРЕ.
Утром пятницы настроения на рынках умеренно негативные, несмотря на рост американских индексов S&P 500 и Dow Jones на 0,3% в четверг. Рынки США вчера получили поддержку от сильных данных по рынку труда за четвертый квартал и позитивных сообщений о телефонном разговоре глав США и Китая, в ходе которого стороны в том числе подтвердили приверженность торговой сделке, заключенной в рамках первой фазы. Азиатские рынки торгуются преимущественно в красной зоне, фьючерсы на индекс Shanghai Composite отскакивают после вербальных интервенций – так, представитель Национального Банка Китая заявил о наличии у регулятора инструментов для поддержания экономики, а также планов по значительному снижению ставки по среднесрочным заимствованиям. Негатив, определяющий динамику большинства развивающихся рынков, продолжает формироваться на фоне распространения коронавируса, в том числе после сообщений об увеличении количества заболевших на круизном лайнере в Японии до 61 человека, всего же заболело уже более 31 тыс. чел.
Сегодня рынки продолжат реагировать на информацию о влиянии вируса на китайскую и глобальную экономику, однако в отсутствии изменений в ситуации, больше внимания будет приковано к локальным событиям. В США сегодня будет опубликована январская статистика по рынку труда, инвесторы будут оценивать данные о количестве новых рабочих мест, динамике заработных плат и уровне безработицы. Если официальные данные подтвердят позитивные оценки от ADP, которые мы увидели в среду, это окажет сдержанную поддержку доллару на глобальном рынке.
Главные события на рынке нефти в течение недели разворачивались вокруг заседания технического комитета ОПЕК+, завершившегося в четверг. По итогам встречи стороны не смогли окончательно договориться об объемах сокращения добычи, однако сообщается о возможном дополнительном снижении на 600 тыс. барр./сутки и пролонгации соглашения до конца 2020 г. Эти новости не смогли сдвинуть котировки вверх, так как стороны не пришли к окончательному соглашению – представители РФ взяли паузу в несколько дней для формирования позиции. В течение этого периода рынок продолжит реагировать на новости из Китая о распространении коронавируса. Сегодня североморская смесь Brent продолжает торговаться вблизи $55/барр.
В РОССИИ.
Российские активы накануне торговались в минусе – индекс МосБиржи потерял 0,5%, РТС – более 1,3%, а рубль снизился к доллару на 0,8%, завершив торги на отметке 63,36 руб./$. Крупнейшим событием сегодняшнего дня в России станет опорное заседание Центрального Банка России по денежно-кредитной политике. Аналитики и трейдеры, опрошенные агентствами Bloomberg и Reuters в большинстве голосовали за изменение ставки на текущем заседании на 25 б.п. до 6% на фоне низкой инфляции. Однако, мы ожидаем, что ЦБ возьмет паузу в смягчении денежно-кредитной политики для оценки дальнейшей динамики инфляции и влияния со стороны бюджета и ослабления рубля в последние дни. Пресс-релиз по ставке будет опубликован в 13.30 мск, пресс-конференция председателя ЦБР Эльвиры Набиуллиной пройдет в 15.00 мск.
НАШИ ОЖИДАНИЯ.
Волатильность рубля остается высокой, курс сегодня утром вновь вернулся к отметке 63,6 руб./$ на фоне ослабления большинства валют развивающихся стран. Если внешние условия не ухудшатся существенно в ближайшее время, рубль продолжит оставаться в диапазоне 63-64 руб./$.