Банк «Санкт-Петербург»: Ежедневный обзор. 12 ноября 2021
В ЦЕНТРЕ ВНИМАНИЯ:
Макростатистика
В МИРЕ.
Вчера рынок облигаций в США был закрыт, и доходности десятилетних американских казначейских бумаг остались около 1,55% годовых. Сегодня они возобновили свой рост и находятся сейчас около 1,56% годовых. Фондовые индексы США вчера закрылись разнонаправленно – S&P500 вырос на 0,05%, Dow Jones упал на 0,44%, а NASDAQ прибавил 0,52%.
Четверг на мировом рынке прошел без значимых событий – в США был праздничный день, а важной для инвесторов макростатистики в других странах не публиковалось. Вероятно, пятница также пройдет относительно спокойно. Стоит отметить лишь публикацию сентябрьских данных по промышленному производству в ЕС и ноябрьского индекса потребительских настроений в США от Мичиганского университета. Последний должен показать, насколько выросли инфляционные ожидания в США после неожиданно высокой октябрьской инфляции. Рост инфляционных ожиданий повышает вероятность более устойчивой инфляции и может дополнительно усилить опасения скорого ужесточения денежно-кредитной политики в США. Тем не менее пока на рынке наблюдается постепенное ослабление негатива после публикации ценовой статистики в среду. Сегодняшние выступления представителей ФРС могут дополнительно снизить опасения скорого ужесточения ДКП у инвесторов.
Вчера фьючерсы на нефть марки Brent выросли на 0,3% до $82,87/барр. несмотря на продолжившееся укрепление доллара. Впрочем, сегодня фьючерсы Brent снижаются на 0,75% и торгуются около $82,25/барр. Опубликованный вчера месячный отчет ОПЕК не порадовал инвесторов. В нем прогнозы по росту спроса на нефть в 2022 году были оставлены без изменений, а на этот год были снижены. Отдельно стоит отметить, что более низкий спрос на нефть картель связывает с высокими ценами, что повышает вероятность наращивания добычи сверх текущего плана на декабрьской встрече ОПЕК+. Впрочем, вчера представители Ирака сообщали о том, что ОПЕК+ все же не планирует пока таких действий. Сегодня поздно вечером инвесторы будут оценивать недельные данные по числу буровых установок в США от Baker Hughes. Дальнейший рост показателя умеренно поддержит негатив на нефтяном рынке. В целом сегодня фьючерсы Brent могут попробовать снизиться к $82/барр. в том числе и на фоне растущего числа заражений в Европе.
НАШИ ОЖИДАНИЯ.
В четверг курс USDRUB снижался до 71 руб./$ вопреки укреплявшемуся доллару и падающим ценам на нефть. Впрочем, под конец дня он подскочил к 71,63 руб./$, показав рост за день на 0,5%. Причиной такой динамики стали сообщения о том, что США предупредило ЕС о возможных планах вторжения российских войск в Украину. Сегодня курс USDRUB растет на 0,04% и торгуется около 71,67 руб./$. Другие курсы валют EM с утра двигаются разнонаправленно. Курс USDRUB сегодня еще может показать умеренное снижение по мере ослабления геополитических опасений, но вряд ли он сможет к концу дня опуститься ниже 71 руб./$.