Банк «Санкт-Петербург»: Ежедневный обзор. 28 декабря 2021
В ЦЕНТРЕ ВНИМАНИЯ:
Макростатистика
Эпидемиологическая ситуация
В МИРЕ.
Вчера доходности десятилетних американских казначейских бумаг снизились примерно на 1,5 б.п. до 1,48% годовых. Сегодня они слабо снижаются и находятся около 1,47% годовых. Фондовые индексы США вчера вновь закрылись ростом – по итогам дня S&P500 вырос на 1,38%, Dow Jones - на 0,98%, а NASDAQ прибавил 1,39%.
Понедельник в мире прошел без важных для рынка событий. Были опубликованы лишь данные по промышленной прибыли в Китае, которые свидетельствовали о замедлении роста показателя. Так, после октябрьского роста на 24,6% г/г промышленная прибыль на фоне высоких цен на ресурсы выросла в ноябре лишь на 9% г/г. Тем не менее вчерашние данные существенно не усилили опасения замедления экономического роста Поднебесной – последние действия Банка Китая показали приверженность регулятора поддержке экономического роста. В отсутствии важных негативных событий на рынке продолжили превалировать позитивные настроения, и S&P 500 вновь обновил исторический максимум. Заболеваемость в мире обновляет рекорды, но отсутствие новых жестких ограничений в США и ряде других стран ограничивает эпидемиологический негатив. Сегодняшний день также не будет богатым на важные события – в США ожидается публикация декабрьских данных по индексу производственной активности от ФРБ Ричмонда и октябрьского индекса цен на недвижимость, на которые вряд ли инвесторы отреагируют значительно. В результате на мировых рынках, вероятно, продолжится предновогоднее ралли.
Вчера фьючерсы на нефть марки Brent выросли сразу на 3,23% до $78,60/барр. Сегодня они продолжают торговаться у этих уровней. Поддержку нефтяным котировкам оказывает общий позитив на рынке, в результате снижение цен на газ мало влияет на черное золото. Не привели к снижению котировок нефти и новости о возобновлении переговоров по иранской ядерной сделке, на которых на первый план сейчас выходят перспективы снятия нефтяных санкций. Сегодня ночью будут опубликованы недельные данные по запасам в США от Американского института нефти (API). Существенное снижение запасов нефти может поддержать рост фьючерсов Brent в сторону $80/барр., но дальнейшая их динамика будет определяться в первую очередь исходом встречи ОПЕК+ в начале января.
НАШИ ОЖИДАНИЯ.
Утром понедельника курс USDRUB в моменте опускался до уровней в 73,10 руб./$ на фоне новостей об отводе российских войск после учений на границе с Украиной. Впрочем, по итогам дня курс USDRUB снизился лишь на 0,30% до 73,43 руб./$. Помимо некоторого снижения геополитического напряжения, рубль вчера поддерживал сильный рост нефтяных цен, а также фактор налогового периода. Сегодня курс USDRUB растет на 0,10% и находится около 73,55 руб./$. Другие курсы валют EM с утра двигаются разнонаправленно. Ночью стало известно, что перед встречей Россия-НАТО пройдут переговоры России и США. Они запланированы на 10 января, и итоги этой встречи во многом определят среднесрочную динамику рубля. А сегодня в отсутствии важных для рынка событий курс USDRUB, вероятно, продолжит находиться в диапазоне 73-74 руб./$.